Co je trh s deriváty a stojí za to na něm obchodovat pro začínajícího investora
Různé / / April 14, 2021
Když se seznámíte s tímto segmentem burzy, musíte být připraveni přijít o částku peněz.
Co je trh s deriváty a co se na něm obchoduje
Trh s deriváty je segment burzy, kde jsou smlouvy uzavírány s konkrétním termínem. Jedná se hlavně o futures a opce. A abyste pochopili trh s deriváty, musíte pochopit, co to je.
Futures
Stručně řečeno, futures kontrakt je odložená kupní a prodejní smlouva. Smluvní strany uzavírají smlouvu, podle které musí jedna z nich do určité doby koupit zboží za předem dohodnutou cenu a druhá musí prodat.
Pokud se cena zboží zvýší o nastavenou hodinu, kupující zvítězí, pokud klesne, prodávající. To znamená, že výhoda takových smluv je spojena se schopností předvídat, jak se hodnota změní, a na šťastné shodě okolností.
Pokud jde o cenné papíry, ve většině případů po skončení platnosti smlouvy nikdo nikomu nic neprodává. Strany stanoví ceny zboží ke dni uvedenému ve smlouvě a „poražený“ vyplatí „vítěze“.
Pochopte podrobnosti⏳💰
- Co jsou futures a proč jsou špatné pro investování?
Možnosti
Možnosti jsou ze své podstaty podobné futures. Jedná se také o smlouvy o odloženém nákupu a prodeji, ale je zde jeden důležitý rozdíl.
Smlouva o futures zavazuje účastníky uzavřít obchod ve stanovený den, jedná se o krutou nevyhnutelnost. Kupující opce získá právo, nikoli povinnost, koupit nebo prodat (v závislosti na smlouvě) aktivum, které je podkladem opce v dohodnutém čase. Může to být pažba nebo, řekněme, drahý kov.
Je důležité, aby si osoba mohla koupit opci a podle podmínek transakce následně působit jako prodávající i kupující aktiva.
Kupující například využije opci na akcii a zaplatí za ni 100 rublů prodejci. Podle podmínek smlouvy může kupující po třech měsících nakupovat od prodávajícího podíl za 1 000 rublů - pokud chce.
Pokud po třech měsících podíl na ceně vzroste a bude stát minimálně 1200 rublů, je pro kupujícího výhodné jej koupit. Jeho celkové náklady budou o 100 rublů nižší než nová hodnota cenného papíru: 1 000 rublů na akcii a 100 rublů na opci. Prodejce však v tomto případě ztratí 100 rublů.
Pokud se podíl zlevní, má kupující právo zrušit obchod a přijít o 100 rublů zaplacených za aktivum. Poté prodávající vydělá 100 rublů.
Proč obchodovat na trhu s deriváty
Futures a opce nemají nic společného s konzervativním investováním. Jedná se o spekulace, o nichž se rozhoduje v naději, že se prognózy potvrdí, a štěstí bude na straně obchodníka.
Pokud jsou očekávání splněna, můžete vydělat hodně. Šance na ztrátu obrovských částek na trhu s deriváty jsou však také velké.
Kromě toho profesionálové zajišťují portfolio cenných papírů, tj. Chrání je před rizikem. Toho lze dosáhnout například prodejem termínových kontraktů na cenné papíry, které vzbuzují obavy. Pokud cena vzroste, obchodník vydělá peníze na samotných cenných papírech, pokud jejich cena poklesne - na futures.
Stojí za to vstoupit na trh s deriváty
Odborníci jsou jednomyslní, že tato aktivita není pro začátečníky.
Trh s deriváty není vhodný pro dlouhodobé a začínající investory, kteří podnikají první kroky k záchraně svého kapitálu. Vstup na trh s deriváty je nízký: mělo by existovat dostatek peněz pouze na částku záruky. A to přitahuje nováčky, kteří nakonec slouží jako „krmivo pro děla“ pro velké ryby. Výsledkem je, že nezkušení obchodníci ztrácejí své úspory a mnoho z nich stále zůstává v dluhu vůči makléři. Je tedy lepší začít s tradičními trhy: měnou a akciemi.
Igor Faynman
expert na osobní finance a správu investic
Při práci na trhu s deriváty je třeba vzít v úvahu obrovské množství nuancí, říká Evgeny Marchenko, ředitel společnosti E.M. FINANCE. Tato část není příliš vhodná investoři. Je to spíše pro obchodníky, kteří jsou připraveni věnovat významnou část svého času čtení grafů, analýze pozadí zpráv a dalším aspektům.
Nezkušený investor nemá na trhu s deriváty absolutně nic společného. Používání komplexních a odvozených nástrojů vyžaduje více než jen dovednosti řízení rizik, ale také se zapojte do své vlastní analýzy, nezaměřujte se na protichůdné rady ostatní.
Evgeny Marchenko
Ředitel E.M. FINANCE
Jak obchodovat na trhu s deriváty
Pokud máte pocit, že jste zralí a rozumíte tomu, jak nástroje fungují, můžete zkusit vstoupit na trh s deriváty a získat zkušenosti. Hlavní věcí je nevystoupit z netopýra a postupovat opatrně. A také přidělit částku, kterou vám nevadí ztrácet, a být na ni připraveni.
Pokud chce začínající investor studovat derivátové finanční nástroje obchodované na derivátovém trhu, musí být připraven na negativní zkušenost se ztrátou určité částky. Bez toho není možné pochopit, jak funguje trh s deriváty.
Oleg Bogdanov
lead analyst ve společnosti QBF
V Rusku existuje trh s deriváty na burzách v Moskvě a Petrohradu. Chcete-li s tím obchodovat, potřebujete zprostředkování nebo individuální investiční účet.
Pro soukromé investory jsou futures vhodnější pro spekulace než opce. Za malou částku můžete získat práva na významné aktivum. Například za 100 $ ovládejte pohyb unce zlata, které se aktuálně obchoduje v oblasti 2 000 $. Pokud však nabídka klesne, existuje riziko ztráty investice a dokonce i zadlužení.
Elena Smirnová
Head of Investment Content ve společnosti Banki.ru
Obecně musíte být připraveni vstoupit na trh s deriváty. Nejprve zjistěte, co to je, a vyzkoušejte si tradiční segment obchodování s cennými papíry, spíše než deriváty ve formě futures a opcí.
Spekulace jsou plnohodnotnou prací, ale peníze za ni lze nejen zaplatit, ale také je odnést.
Přečtěte si také🧐
- 12 nejlepších bezplatných služeb a online kurzů, které vás naučí, jak investovat
- Jak funguje akciový trh a co potřebujete vědět, abyste se mohli stát členem
- Co jsou modré žetony a proč do nich investovat
- Co jsem si uvědomil, když jsem začal obchodovat na burze